ما هو التبادل اللامركزي (DEX)؟

في عصر اللامركزية الذي أصبح ممكنًا مع ظهور تقنية Blockchain ، نرى العديد من الأشياء اليومية التي نستخدمها تبدأ في التحول من النماذج المركزية إلى النماذج اللامركزية. تعتبر Bitcoin أفضل مثال على ذلك لأنها عملة ليس لها جهة إصدار مركزية ، وبدلاً من ذلك ، يتم التحكم فيها من قبل جميع ملايين عقد التعدين على الشبكة. لا توجد شخصية في السلطة المركزية تتحكم في كل شيء. إذن كيف يمكن ترجمة اللامركزية إلى تبادل؟ من المؤكد أن هناك بورصات تشفير ، مثل Coinbase و Gemini و Bittrex وما إلى ذلك ، لكن هذه التبادلات لا تزال مركزية.

التبادل اللامركزي

التبادل اللامركزي (DEX) هو سوق صرف لا يعتمد على خدمة طرف ثالث للاحتفاظ بأموال العميل ، مثل Coinbase. بدلاً من ذلك ، تحدث التداولات مباشرة بين المستخدمين في شبكة p2p من خلال عملية آلية. يتم إنشاء هذا النظام عن طريق إنشاء رموز وكيل ، وهي أصول مشفرة تمثل عملة ورقية أو عملة مشفرة معينة. هناك طريقة أخرى للقيام بذلك وهي استخدام الأصول ، والتي يمكن أن تمثل أسهمًا في شركة على سبيل المثال ، أو من خلال نظام ضمان لامركزي متعدد التوقيعات ، من بين الحلول الأخرى قيد التطوير حاليًا.

يتناقض هذا النظام مع النموذج المركزي الحالي الذي يقوم فيه المستخدمون بإيداع أموالهم ويصدر الصرف سندًا قانونيًا يمكن تداوله بحرية على المنصة. عندما يطلب المستخدم سحب أمواله ، يتم تحويلها مرة أخرى إلى العملة المشفرة التي يمثلونها وإرسالها إلى مالكها.

DEXs التشغيلية للتحقق منها

  • آيدكس

  • موجات DEX

  • OpenLedger DEX

  • CryptoBridge DEX

  • Airswap

  • EtherDelta

الاختلافات الرئيسية بين التبادلات المركزية واللامركزية

عدم الكشف عن هويته

منصات تبادل العملات المشفرة اللامركزية تدور حول إخفاء الهوية. اعتبرها بمثابة مكافئ Blockchain الموزع للتبادلات المركزية.

أدت اللوائح الحكومية التي دخلت حيز التنفيذ إلى الالتزام بقوانين تحديد الهوية الصارمة. من الصعب التداول بهوية مجهولة على منصة تبادل عملة مشفرة مركزية. مؤخرًا ، أجبرت Coinbase جميع مستخدميها على إضافة العناوين وأرقام الضمان الاجتماعي ووثائق الهوية إذا أراد العملاء الاستمرار في استخدام خدمات التبادل. من يدري أي نوع من التقارير الحكومية ستضطر Coinbase إلى القيام بوقت الضريبة في أوائل عام 2019.

المصادقة

ليست هناك حاجة للاعتماد على وسيط تابع لجهة خارجية لمصادقة المستخدم. مع وجود العقود الذكية في مكانها الصحيح وعدد من تطبيقات بروتوكول Blockchain ، تم إنشاء النظام بأكمله لتوفير مصادقة أقل ثقة وتفويضًا لمعاملات تبادل العملات المشفرة. تم تصميم النظام ليعمل عليه مع جهات الاتصال الذكية التي تفرض سياسة التبادل وتضمن عدم قدرة المستخدمين على مضاعفة الإنفاق وأنهم يحصلون على مدفوعات موعودة. تتم إزالة المصدق التابع لجهة خارجية من المعادلة.

فوائد التبادلات اللامركزية للعملات المشفرة

الأموال التي يتحكم فيها المستخدمون

إن التبادل اللامركزي مملوك ومسيطر عليه من قبل جميع المشاركين لذلك لا توجد سلطة مركزية لديها عهدة الودائع. يكون التحكم في الأموال دائمًا في يد العميل نظرًا لأن الشبكة تستخدم شبكة p2p. تنظم العقود الذكية وتضمن التنفيذ السليم للصفقات والمدفوعات التي تحدث بين المستخدمين في الشبكة. بالإضافة إلى ذلك ، يتحكم المستخدمون في مفاتيحهم الخاصة وكذلك أموالهم في جميع الأوقات في بورصة لامركزية. لا توجد مشاكل بين سلطة الصرف والمستخدم ، لذا تظهر بعض المشكلات ، مثل فقدان الأموال.

المعاملات: أسرع وأرخص

إمكانية توفير منصة تسهل معاملات تبادل / تداول تشفير أسرع وأرخص وأكثر فعالية من حيث التكلفة مقارنة بالبورصات المركزية. تؤدي إزالة المصدق التابع لجهة خارجية إلى تقليل الرسوم بشكل كبير ووقت التأخير قبل معالجة أوامر الشراء / البيع.

التخفيف من حدة الاختراقات ووقت تعطل الخادم

التبادل اللامركزي هو أقل عرضة للهجمات من التبادلات المركزية. كان هناك العديد من الاختراقات البارزة على منصات تبادل العملات المشفرة المركزية الرئيسية التي توضح مدى تعرض البورصات المركزية للهجمات السيبرانية. التبادلات اللامركزية ليس لها نقطة دخول واحدة ، مثل Blockchain. على هذا النحو ، سيحتاج المتسلل إلى اختراق أكثر من نصف الشبكة ليتمكن من السيطرة على النظام. إذا تم قطع اتصال عقدة واحدة فقط في وضع عدم الاتصال ، فلن يتم اختراق الشبكة بالكامل.

يتم دمج محافظ الأجهزة بسهولة

توفر العديد من التبادلات اللامركزية تكاملاً سلسًا مع محافظ الأجهزة ، مما يضمن معاملة أكثر أمانًا. يمكن للمستخدمين إرسال الرموز مباشرة من محافظ أجهزتهم إلى العقود الذكية في العديد من التبادلات اللامركزية. في التبادلات المركزية ، على العكس من ذلك ، هذا غير ممكن لأنه يجب على المستخدمين إدخال المفاتيح الخاصة يدويًا لنقل العملات المعدنية من محافظ الأجهزة إلى التبادلات المركزية. يؤدي هذا إلى فتح المعاملة أمام التصيد الاحتيالي بالإضافة إلى تسجيل المفاتيح وسرقة المفاتيح وكلمات المرور.

عيوب عمليات تبادل العملات المشفرة اللامركزية

بينما يبدو أن التبادل اللامركزي هو الدواء الشافي لجميع أمراض البورصات المركزية ، إلا أننا لم نصل إلى هناك بعد لأن هذه التبادلات لا تزال خضراء جدًا وليست موجهة نحو مستخدم مبتدئ.

مستخدمين المتقدمين

تتميز البورصات المركزية بسهولة فهم علامات التبويب والأزرار الموجودة على مواقع الويب الخاصة بها ، في حين أن العديد من بورصات Bitcoin اللامركزية لديها لوحة معلومات مربكة للتبادل تأخذ بعض الوقت للتعود عليها هذه ليست للمبتدئين ، وبما أن العديد من الأشخاص في عالم التشفير مستخدمون جدد ، فسيتم إهمالهم ، حتى يتم تبسيط التكنولوجيا.

التداول الأساسي فقط

اعتبارًا من الآن ، تدعم معظم البورصات اللامركزية وظائف تبادل العملات المشفرة الأساسية فقط: الشراء والبيع. تعد العديد من ميزات التداول المتقدمة مثل التداول بالهامش ، وتداول وقف الخسارة ، وما إلى ذلك ، أحد الأسباب التي جعلت البورصات اللامركزية لا تحظى بشعبية كبيرة في بيئة تداول العملات المشفرة الأكبر. ومع ذلك ، كما هو الحال مع أي تقنية ، يمكننا توقع وصول هذه الميزات في الوقت المناسب.

لا توجد صفقات تشفير / فيات

لا تملك DEXs الموجودة هناك القدرة على التداول فيات في الوقت الحالي مما يتطلب وجود تشفير في البنك بالفعل ، أو إمكانية نقله من خلال بورصة مركزية أخرى ، وهو نوع من هزيمة الغرض من استخدام DEX إذا كان يجب عليك تمر عبر بورصة مركزية أولاً.

سيولة منخفضة

نظرًا لأن التبادلات لا تحظى بشعبية كبيرة لدى الجماهير ، فإن هذا يعني أنها ذات أحجام منخفضة وسيولة منخفضة. يمكن أن تكون هذه مشكلة كبيرة إذا كان هناك أمر بيع ضخم يتم تنفيذه وتجف جميع الأموال. سيكون المستخدمون عالقين في محاولة إجراء عمليات سحب حتى تأتي بعض أوامر الشراء عبر العارضة.

ثلاث فوائد للتبادلات اللامركزية

  • يتحكم المستخدم في أمواله

  • يبقى المستخدم مجهول الهوية

  • يتم تخفيف الاختراقات بسبب الطبيعة اللامركزية ، لا يمكن أن تنخفض عملية التبادل

ثلاث سلبيات للتبادلات المركزية

  • لا يتحكم المستخدم في أمواله ، كما تفعل البورصة

  • لا يمكن أن يظل المستخدم مجهول الهوية ، يجب أن يقدم إلى تقديم المعرف

  • يمكن أن يؤدي تعطل القرصنة والخادم إلى تعطيل التبادل بالكامل

المستقبل هنا!

بينما توفر DEXs إمكانات ، فهي في مراحلها الأولى ولن تكون منافسة رئيسية للتبادلات التقليدية حتى الآن. ومع ذلك ، يتم إضافة المزيد من أدوات وميزات التداول إلى جانب القدرة على شراء وبيع العملات الورقية ، ثم احترس! ستواجه التبادلات التقليدية بعض المنافسة الكبرى لمواجهتها.