Οι τιμές Crypto μπορούν να προβλεφθούν, λέει η Science

Το UCL αντιπροσωπεύει το University College London, ένα εξαιρετικά αναγνωρισμένο ίδρυμα με μακρά ιστορία ακαδημαϊκής αριστείας. Βρίσκεται στην πρωτεύουσα του Ηνωμένου Βασιλείου, αυτό το πανεπιστήμιο θεωρείται μία από τις καλύτερες ερευνητικές εγκαταστάσεις στον κόσμο. Μεταξύ των αποφοίτων του είναι τα ονόματα των νοικοκυριών όπως ο Μαχάτμα Γκάντι (Ινδός πολιτικός), ο Αλέξανδρος Μπελ (εφευρέτης του τηλεφώνου) και ο Φράνσις Κρικ (ένας από τους ανακαλύπτες του DNA).

Την περασμένη εβδομάδα, δημοσιεύσαμε ένα άρθρο σχετικά με τα κοινωνικά μέσα και την επίδρασή του στις τιμές κρυπτογράφησης, στο οποίο εξετάσαμε εν συντομία μια επιστημονική μελέτη με τίτλο «Προγράμματα οδήγησης τιμών κρυπτονομισμάτων: Επανεξετάστηκε η ανάλυση συνοχής WaveletΠου βγήκε πρόσφατα από το UCL. Σήμερα, καλωσορίζουμε τον Ross Phillips, έναν από τους συγγραφείς αυτής της μελέτης, για μια αποκλειστική συνέντευξη.

Πίσω από τη μελέτη

Reddit

U. Σήμερα: Τόσο εσείς όσο και ο συνάδελφός σας Denise Gorse εργάζεστε Χρηματοοικονομικός υπολογισμός και ομάδα Analytics στο University College London στην Αγγλία. Μπορείτε να πείτε στους αναγνώστες μας τι είδους δουλειά κάνετε εκεί?

Ρος: Ενώ η εφημερίδα μου με την Denise έχει επικεντρωθεί ειδικά στην πρόβλεψη τιμών κρυπτογράφησης, το UCL’s Financial Computing & Το Analytics Group έχει πολύ ευρύτερα ερευνητικά ενδιαφέροντα, συμπεριλαμβανομένων προβλέψεων και μοντελοποίησης κινδύνων σε μια σειρά χρηματοπιστωτικών αγορών. Ορισμένες από τις εργασίες της ομάδας, συμπεριλαμβανομένης της δικής μου δουλειάς, επικαλύπτονται ουσιαστικά με τα συμφέροντα του Κέντρου Τεχνολογιών Blockchain της UCL (CBT). Το CBT είναι μια διεπιστημονική ερευνητική ομάδα που συγκεντρώνει ερευνητές από οκτώ ξεχωριστά τμήματα UCL, των οποίων το έργο εμπίπτει σε τρεις κατηγορίες: επιστήμη και τεχνολογία, οικονομία και χρηματοδότηση, και κανονισμός και νόμος.

Πιο συγκεκριμένα, η δουλειά που κάνουμε και εγώ η Denise, η οποία περιλαμβάνει το έγγραφο που καλύψατε, έχει εστιάσει στη διερεύνηση εάν οι δείκτες στο διαδίκτυο, ειδικά αυτοί που σχετίζονται με τη δραστηριότητα των κοινωνικών μέσων, μπορούν να είναι προγνωστικοί για τις κινήσεις τιμών κρυπτογράφησης.

Έχουμε διερευνήσει αυτήν την υπόθεση μέσα από διάφορα ξεχωριστά αλλά σχετικά πειράματα, όπως:

  1. ανάλυση συσχετισμών μεταξύ δεικτών, όπως σχετικές δημοσιεύσεις / νέοι συντάκτες στο Reddit και τιμές σε διαφορετικές χρονικές περιόδους ·
  2. επαναπροσδιορισμός ενός μοντέλου που είχε αρχικά σχεδιαστεί για ένα άλλο πεδίο και εφαρμογή του σε σχετικά δεδομένα κοινωνικών μέσων για την παρακολούθηση του σχηματισμού φυσαλίδων.
  3. αποκρυπτογράφηση σχέσεων μεταξύ της εμφάνισης συγκεκριμένων θεμάτων συζήτησης και των κινήσεων των τιμών.

Προβλέψεις

Γραφική παράσταση

U. Σήμερα: Ποια ήταν η επιστημονική συναίνεση, σχετικά με τις προβλέψεις κρυπτογράφησης, πριν από τη μελέτη; Τι περιμένατε να αποδείξετε ή να διαψεύσετε?

Ρος: Πολλές προηγούμενες ακαδημαϊκές μελέτες έδειξαν ότι οι διαδικτυακοί δείκτες, συμπεριλαμβανομένης της δραστηριότητας των κοινωνικών μέσων, εμφανίζουν σχέσεις με τις τιμές κρυπτογράφησης. Ωστόσο, αυτά περιστασιακά διέφεραν από τα ευρήματά τους, ανάλογα συνήθως με τη συγκεκριμένη περίοδο δεδομένων που αναλύθηκε. Παρατηρήσαμε μια ενδιαφέρουσα μελέτη χρησιμοποιώντας μια τεχνική που ονομάζεται συνεκτικότητα κύματος που έδειξε καλά ότι ορισμένες σχέσεις (περίπου, συσχετίσεις) δεν είναι πάντα ομοιόμορφες με την πάροδο του χρόνου – στην πραγματικότητα, αλλάζουν.

Προσπαθήσαμε να επανεξετάσουμε τη χρήση της συνοχής των κυμάτων και να επεκτείνουμε αυτήν τη μελέτη. Θέλαμε να επιβεβαιώσουμε ότι οι σχέσεις εξακολουθούσαν να υπάρχουν και να εξαρτώνται προσωρινά, δηλαδή να έρχονται και να πηγαίνουν με την πάροδο του χρόνου, όταν εξετάζουμε ένα μεγαλύτερο σύνολο δεδομένων (πολλαπλά κρυπτονομίσματα, δείκτες και μεγαλύτερη χρονική περίοδο). Επίσης, θέλαμε να ελέγξουμε ότι οι σχέσεις που αφορούσαν τους νέους δείκτες οδηγούσαν, σε αντίθεση με το ότι οι αλλαγές στα μέσα κοινωνικής δικτύωσης υστερούν στην τιμή.

Αυτό έθεσε τα θεμέλια για τον κύριο στόχο της εφημερίδας μας που ήταν να παρέχουμε μια κατανόηση για το γιατί ορισμένα κοινωνικά μέσα και σχέσεις κρυπτογράφησης εμφανίστηκαν όταν ήταν.

U. Σήμερα: Μπορείτε παρακαλώ να περιγράψετε τα θεμελιώδη συμπεράσματα της μελέτης σας σε απλούς όρους σε εκείνους που μπορεί να μην είναι εξοικειωμένοι με τη στατιστική ανάλυση; Ποιες είναι οι πιθανές συνέπειες των ευρημάτων σας για άτομα που εμπλέκονται στον κόσμο της κρυπτογράφησης?

Ρος: Το κύριο εύρημα ήταν ότι οι μεσοπρόθεσμες σχέσεις (8 έως 32 ημέρες) ενισχύονται μεταξύ των διαδικτυακών δεικτών που λαμβάνονται υπόψη (τάσεις Google, δεδομένα Reddit κ.λπ.) και των τιμών κρυπτογράφησης κατά τη διάρκεια οικονομικών καθεστώτων που μοιάζουν με φούσκα. Εκτός από την εξήγηση του λόγου για τον οποίο έχουν παρατηρηθεί σχέσεις σε ορισμένες προηγούμενες στιγμές, αυτή η παρατήρηση υποδηλώνει επίσης ότι αυτοί οι διαδικτυακοί δείκτες θα μπορούσαν ενδεχομένως να χρησιμοποιηθούν σε ένα μοντέλο πρόβλεψης για φυσαλίδες, τα οποία παρουσιάζουν ενδιαφέρον για όσους θέλουν να κατανοήσουν και να παρακολουθήσουν τις αλλαγές τους.

Ένα δευτερεύον εύρημα ήταν ότι οι ξαφνικές αυξήσεις των τιμών των δεικτών στο διαδίκτυο έχουν διαφορετικές σχέσεις με την τιμή σε διαφορετικούς χρόνους: μερικές φορές υπάρχει μια θετική σχέση (όταν τόσο ο δείκτης όσο και η τιμή αυξάνονται) και μερικές φορές μια αρνητική σχέση. Ένα παράδειγμα αυτού του τελευταίου θα ήταν η παραβίαση ενός συστήματος που θα προκαλούσε πτώση των τιμών, αλλά η σχετική διαδικτυακή δραστηριότητα αυξήθηκε.

Αυτό το δευτερεύον εύρημα θα μπορούσε να είναι χρήσιμο για όσους αναλύουν, εμπορεύονται και ενδεχομένως να εκπαιδεύουν μοντέλα με βάση τις καθημερινές διακυμάνσεις των δεδομένων δεικτών στο διαδίκτυο: μην κάνετε απλώς συναλλαγές στις αιχμές, χρησιμοποιήστε τις για να προσδιορίσετε το αιτιώδες γεγονός.

Πλατφόρμες και κρυπτογράφηση

UCL

U. Σήμερα: Πώς και γιατί είναι Reddit διαφορετική από άλλες πλατφόρμες κοινωνικών μέσων στο μέτρο που οι προβλέψεις κρυπτογράφησης; Διατηρεί πραγματικά περισσότερες υποσχέσεις από, για παράδειγμα, το Twitter για όσους ανταλλάσσουν κρυπτονομίσματα και παρακολουθούν τις τιμές τους?

Ρος: Αυτή είναι μια υπέροχη ερώτηση. Νομίζω ότι κάθε πλατφόρμα κοινωνικών μέσων έχει τα δικά της πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα, ειδικά όταν πρόκειται για εξόρυξη δεδομένων. Οι παρακάτω είναι μερικοί από τους λόγους για τους οποίους επιλέξαμε το Reddit –και γιατί είναι πολλά υποσχόμενο– για την εξόρυξη δεδομένων:

Πρώτον, μια ενδιαφέρουσα πτυχή του Reddit είναι η δομή που βασίζεται σε θέματα. Διαφορετικά θέματα έχουν το δικό τους «subreddit» (περιοχή). Αυτό έχει ως αποτέλεσμα ξεχωριστές αλλά πιθανώς αλληλεπικαλυπτόμενες κοινότητες. Αυτή η διαίρεση σε δευτερεύουσες μονάδες δείχνει σαφώς τα ενδιαφέροντα των χρηστών και επιτρέπει την πιθανή έρευνα σχετικά με τα χαρακτηριστικά της κοινότητας, που δεν είναι άμεσα διαθέσιμα σε άλλες πλατφόρμες.

Δεύτερον, το Twitter έχει αναφερθεί ότι έχει πρόβλημα με τις υποβολές spam. Ενώ οι άνθρωποι μπορεί να είναι σε θέση να προσδιορίσουν εάν τα μηνύματα είναι ανεπιθύμητα, οι αφελείς αλγόριθμοι μπορεί να παραπλανηθούν. Το Reddit έχει προς το παρόν λιγότερα ανεπιθύμητα μηνύματα για μερικούς λόγους: ότι τα δευτερεύοντα δευτερεύοντα δεδομένα συνήθως εποπτεύονται ενεργά και ότι κάθε υποβολή μπορεί να είναι υπέρ και αρνητική, επηρεάζοντας την ορατότητά της. Οι υποβολές ανεπιθύμητων μηνυμάτων υποβαθμίζονται και η χαμηλή προβολή αποθαρρύνει περαιτέρω ανεπιθύμητα μηνύματα.

Τρίτον, ένα σημαντικό ζήτημα για όλες τις έρευνες είναι πόσο αναπαραγώγιμη είναι η έρευνα. Αυτός είναι ένας άλλος λόγος που επιλέξαμε να αναλύσουμε τα δεδομένα του Reddit, καθώς μπορείτε να έχετε δωρεάν πρόσβαση σε πλήρη δεδομένα ιστορικού και σε πραγματικό χρόνο.

Αυτή η εύκολη προσβασιμότητα των πληροφοριών στο Reddit θα μπορούσε επίσης να βοηθήσει όσους επιθυμούν να αναλύσουν δεδομένα κοινωνικών μέσων για τη δική τους συναλλαγή κρυπτογράφησης.

U. Σήμερα: Σε γενικές γραμμές, ως επιστήμονας υπολογιστών, νομίζετε ότι η κρυπτογράφηση είναι εδώ για να μείνει και η κατανόησή της στον κόσμο είναι μόνο να σφίξει ή είναι απλώς μια οικονομική μανία; Εάν πιστεύετε το πρώτο, ποιες νέες εξελίξεις μπορεί να προκύψουν σύντομα?

Ρος: Πιστεύω ότι τόσο τα κρυπτονομίσματα όσο και η τεχνολογία blockchain είναι σίγουρα εδώ για να μείνουν. Ενώ οι τιμές και οι όγκοι συναλλαγών ενδέχεται να έχουν κορυφωθεί ως μέρος μιας κερδοσκοπικής φούσκας τον περασμένο Δεκέμβριο και Ιανουάριο, μεγάλο μέρος αυτής της κερδοσκοπίας ήταν ξεχωριστή από την πραγματική πρόοδο της τεχνολογίας. Εκτός από τις τιμές και τους διαδικτυακούς δείκτες, υπάρχουν και άλλοι σημαντικοί δείκτες για την παρακολούθηση της υγείας του οικοσυστήματος. Για παράδειγμα, το ενδιαφέρον των προγραμματιστών και η συμμετοχή σε συνέδρια με επίκεντρο προγραμματιστή / τεχνολογία δεν έχουν σταματήσει να αυξάνονται και αυτό είναι μια καλή ένδειξη ότι η τεχνολογία θα συνεχίσει να προοδεύει.

Αν και πιστεύω ότι το οικοσύστημα είναι εδώ για να μείνει, πιστεύω ότι ορισμένα έργα κρυπτογράφησης μπορεί να μην είναι. Υπάρχουν τώρα χιλιάδες κρυπτονομίσματα και πιστεύω ότι ορισμένα έργα ενδέχεται να μην χρειάζονται απαραίτητα τη δική τους κρυπτογράφηση ή ακόμη και λύση που σχετίζεται με το blockchain.

Η τρέχουσα αγορά αρκούδων δεν είναι μόνο μια καλή ευκαιρία για τα έργα να επικεντρωθούν στην κατασκευή των προϊόντων τους, αλλά πιστεύω ότι οι συνθήκες της αγοράς, εκτός από την ευφορία που σχετίζεται με τη φούσκα, μπορούν επίσης να επιτρέψουν στους ανθρώπους να κάνουν ένα βήμα πίσω και να επεξεργαστούν αυτό που πραγματικά χρειάζεται.

Κοιτάζοντας το μέλλον

Κρυπτο

U. Σήμερα: Υπάρχουν άλλες μελέτες που βρίσκονται σε εξέλιξη στο UCL που μπορεί να μας δώσουν περισσότερες απαντήσεις; Στην πραγματικότητα, ποια είναι η επόμενη μεγάλη ερώτηση κρυπτογράφησης στη χρηματοοικονομική επιστήμη?

Ρος: Υπάρχουν τόσα πολλά έργα σε εξέλιξη αυτήν τη στιγμή, ειδικά μέσω του CBT, επομένως είναι δύσκολο να παρακολουθείτε όλα αυτά. Ένα από τα έργα που είμαι ενθουσιασμένος που βλέπω τα αποτελέσματα είναι η πολυετής συνεργασία της UCL με τη Ripple. Όσον αφορά την επόμενη μεγάλη ερώτηση κρυπτογράφησης, πιστεύω ότι οποιαδήποτε έρευνα που επιτρέπει την αυξημένη υιοθέτηση των χρηστών είναι ιδιαίτερα σημαντική, για παράδειγμα διερεύνηση των αιτίων της μεταβλητότητας κρυπτογράφησης και διασφάλιση μεγαλύτερης σταθερότητας. Ορισμένοι υιοθέτες ενδέχεται να είναι επιφυλακτικοί με τη χρήση κρυπτονομισμάτων λόγω της αρκετά υψηλής τρέχουσας μεταβλητότητας και οι εθνικές κυβερνήσεις θα πρέπει να βρουν έναν τρόπο να διασφαλίσουν τη σταθερότητα προτού εξετάσουν τη συμμετοχή της κεντρικής τράπεζας με τα κρυπτονομίσματα.

Έτσι, θα έβλεπα την έρευνα σε σταθερά νομίσματα και την έρευνα στην ευρύτερη περιοχή της κρυπτοοικονομικής, ως έναν από τους πιο σημαντικούς τομείς της τρέχουσας έρευνας fintech.

U. Σήμερα: Τέλος, ενώ όλοι οι επιστήμονες συμφωνούν ότι η πραγματοποίηση προβλέψεων είναι πράγματι πολύ δύσκολη, και αυτή η προσπάθεια μπορεί συχνά να αντιστραφεί, με βάση τα δεδομένα που έχετε στα χέρια σας αυτήν τη στιγμή, ποιες πιθανές διακυμάνσεις τιμών προβλέπετε τους επόμενους δύο μήνες καθώς αυτό Το έτος crypto πρόκειται να κλείσει?

Ρος: Έχετε δίκιο, είναι μια δύσκολη προσπάθεια να κάνετε ακριβείς προβλέψεις τιμών και να απαντήσετε σε ένα ναρκοπέδιο. Αυτό που μπορώ να πω είναι ότι η δυναμική της αγοράς κρυπτογράφησης έχει αλλάξει συχνά. Πολλά καθεστώτα έχουν συμβεί σε σύντομο χρονικό διάστημα φέτος, συμπεριλαμβανομένων των αγορών φούσκας, αγοράς ταύρων και αρκούδων. Ο εντοπισμός των τάσεων εντός του οικοσυστήματος και η κατανόηση των συνεπειών τους μπορούν να βοηθήσουν στην πρόβλεψη αυτών των καθεστώτων, το οποίο είναι το κλειδί για την πρόβλεψη μακροπρόθεσμων αλλαγών στις τιμές.

Για παράδειγμα, ίσως η έκρηξη της αγοράς ICO το 2017 προκάλεσε τα μεγαλύτερα κρυπτονομίσματα να παρουσιάζουν πιο έντονα μία από τις ιδιότητες ενός νομίσματος, δηλαδή έγιναν «μέσο ανταλλαγής» που επιτρέπει την πρόσβαση σε ICO. Αυτό, με πολλές άλλες αιτίες, συνέβαλε στην αύξηση της τιμής των Bitcoin και Ethereum.

Για μένα, η υιοθέτηση από το χρήστη του οικοσυστήματος κρυπτογράφησης, ή ακόμα και μεμονωμένων έργων, είναι ένας από τους πιο σημαντικούς μακροπρόθεσμους παράγοντες επιρροής από τώρα και στο εξής.

Δεν είναι μόνο σημαντικό για όσους θέλουν να κάνουν εικασίες, αλλά και σημαντικοί για την επιτυχία του οικοσυστήματος. Βεβαίως, η ευρεία υιοθέτηση χρηστών ενδέχεται να μην συμβεί τους επόμενους μήνες, αλλά ελπίζουμε ότι τα επόμενα χρόνια.